在信用卡市場(chǎng)整體趨于飽和、交易銀行降本增效的量萎率下背景下，近年發(fā)卡銀行普遍轉向存量經(jīng)營(yíng)，縮開(kāi)透支利率下限調整意在通過(guò)減少持卡人利率支出，戶(hù)數從而吸引其使用

　　使用信用卡刷卡消費1萬(wàn)元，腰斬免息期后，信用若你選擇先還款1000元，卡透那根據銀行長(cháng)期執行的支利息費標準，你需要按照日利率0.05%支付利息，交易直至欠款清償為止。量萎率下不過(guò)現在，縮開(kāi)即便沒(méi)有全額還款，戶(hù)數你也有一定幾率得到免息。腰斬

　　8月中旬，信用光大銀行調整信用卡透支利率收取標準，卡透由“日利率0.035%-0.05%”調整為“日利率0%-0.05%”，這意味著(zhù)優(yōu)質(zhì)信用卡用戶(hù)有望獲得最低0%的透支利率，該標準于9月29日起正式生效。不過(guò)，在9月28日最新公告中，該行刪除了對應的下限利率，將表述調整為“日利率不超過(guò)0.05%”。

　　“這一動(dòng)作更大的意義在于，打破了長(cháng)期以來(lái)信用卡透支日利率0.05%的‘一口價(jià)’標準?！币晃毁Y深信用卡人士向《財經(jīng)》表示，目前另有多家銀行在信用卡領(lǐng)用協(xié)議中，對信用卡透支利率標準進(jìn)行了優(yōu)化。

　　事實(shí)上，早在2021年，信用卡透支利率上下限管理就已取消，但此后信用卡市場(chǎng)仍整體保持“日利率0.05%”的標準，在近年信貸產(chǎn)品降息潮下顯得尤為剛性，為何在此時(shí)打破標準？

　　多位受訪(fǎng)者稱(chēng)，在信用卡市場(chǎng)整體趨于飽和、銀行降本增效的背景下，近年發(fā)卡銀行普遍轉向存量經(jīng)營(yíng)，透支利率下限調整意在通過(guò)減少持卡人利率支出，從而吸引其使用?！耙粡埿驴ǐ@客成本約500元甚至更高，平均兩年才能回本，現在是贏(yíng)得存量客戶(hù)才賺錢(qián)?！币晃粡臉I(yè)十年的信用卡“老卡員”對《財經(jīng)》說(shuō)。

　　打破“一口價(jià)”，信用卡透支利率下調

　　近日，部分銀行對信用卡收費標準進(jìn)行調整，打破長(cháng)期執行的0.05%透支利率標準。

　　其中，光大銀行將信用卡透支利率下限降至0引發(fā)市場(chǎng)關(guān)注。根據光大銀行此前公告，自2025年9月29日起，信用卡透支利率收取標準由“日利率萬(wàn)分之三點(diǎn)五（即0.035%）-萬(wàn)分之五（即0.05%）”調整為“日利率0%-0.05%”，按照單利算法折算，年利率從12.775%-18.25%調整為0%-18.25%。不過(guò)在9月28日最新公告中，該行將以上表述改為“日利率不超過(guò)0.05%”。

　　有持卡用戶(hù)10月9日通過(guò)光大銀行信用卡“陽(yáng)光惠生活”App查詢(xún)到的透支利率標準仍為日利率0.05%。對此，《財經(jīng)》咨詢(xún)光大銀行信用卡客服獲悉，系統會(huì )根據持卡人用卡情況、資信狀況等綜合評定，動(dòng)態(tài)調整日利率水平。

　　除光大銀行外，《財經(jīng)》日前查詢(xún)工商銀行、農業(yè)銀行、中國銀行、建設銀行、交通銀行、郵儲銀行、招商銀行、中信銀行、浦發(fā)銀行、平安銀行、興業(yè)銀行等多家銀行信用卡透支利率標準發(fā)現，有國有大行信用卡收費標準中的透支利息已從“日利率0.05%”調整為“日利率0.035%-0.05%”，最終利息以賬單為準。多數銀行則繼續執行“日利率0.05%”的收費標準。

　　根據銀行公布的標準，透支利率的產(chǎn)生，主要來(lái)自透支提取現金、賬單未全額還款、賬戶(hù)逾期、信用卡分期等用卡行為。如信用卡刷卡后，多數銀行會(huì )給予50天左右免息期，一旦超過(guò)免息還款期限，且未全額還款，用戶(hù)則需要承擔透支利息。

　　信用卡“雷打不動(dòng)”的日利率0.05%收費標準，在近年房貸、消費貸普遍降息的環(huán)境下略顯突兀。前述資深信用卡人士以年化利率對比稱(chēng)，消費貸利率普遍已降至“3字頭”，甚至一度低于3%，而信用卡透支利率年化水平長(cháng)期維持在18%上下，即便分期費率打5折，年化費率仍在8%左右。

　　與此同時(shí)，政策端早已為信用卡透支利率標準“松綁”。為深入推進(jìn)利率市場(chǎng)化改革，中國人民銀行（下稱(chēng)“央行”）2020年底發(fā)布的《關(guān)于推進(jìn)信用卡透支利率市場(chǎng)化改革的通知》就明確，自2021年起，信用卡透支利率由發(fā)卡機構與持卡人自主協(xié)商確定，取消信用卡透支利率上限和下限管理。今年8月底，央行擬對《電子支付指引（第一號）》等規范性文件進(jìn)行修改，核心內容亦包括擬取消信用卡透支利率的上限和下限管理。

　　“利率市場(chǎng)化等目標內化于定價(jià)體系中，要求銀行通過(guò)差異化定價(jià)不斷提升市場(chǎng)競爭力?！币晃还煞菪懈毙虚L(cháng)在今年中期業(yè)績(jì)會(huì )上說(shuō)道。

　　信用卡業(yè)資深人士董崢認為，信用卡透支利率市場(chǎng)化定價(jià)后，并非每個(gè)持卡用戶(hù)一定要使用，尤其那些全額還款的用戶(hù)，但是給了他們個(gè)性化定價(jià)的選擇，這也是針對優(yōu)質(zhì)客群開(kāi)展差異化經(jīng)營(yíng)的一種舉措。

　　交易量持續萎縮，有銀行開(kāi)戶(hù)數腰斬

　　政策“松綁”已四年有余，其間僅個(gè)別地方性銀行全面采取透支利率市場(chǎng)化政策，國有銀行、全國性股份制銀行則普遍持謹慎態(tài)度，為何選擇在此時(shí)打破透支利率標準？

　　這背后有多重原因?！敖衲晏嵴裣M、大力發(fā)展消費金融的政策背景提供了一個(gè)契機。同時(shí)，2022年7月信用卡新規發(fā)布后，行業(yè)轉向存量經(jīng)營(yíng)階段，疊加新冠疫情后居民部門(mén)有效需求相對較弱，信用卡交易量增速持續下滑，對收費標準降價(jià)勢在必行?！闭新?lián)首席研究員董希淼對《財經(jīng)》分析稱(chēng)。

　　從發(fā)卡量來(lái)看，央行披露數據顯示，2018年到2021年末，全國信用卡數量增幅逐漸放緩，2022年開(kāi)始出現下降，截至2025年二季度末，信用卡和借貸合一卡7.15億張，環(huán)比減少600萬(wàn)張，連續11個(gè)季度下滑，較2022年最高位的8.07億張下降超11%。

　　發(fā)卡量下降有政策的影響。董希淼提到的“信用卡新規”，即央行、原中國銀保監會(huì )2022年7月發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)信用卡業(yè)務(wù)規范健康發(fā)展的通知》，對信用卡業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)管理、發(fā)卡營(yíng)銷(xiāo)行為、授信管理和風(fēng)險管控等多方面進(jìn)行嚴格規定。在此背景下，銀行普遍主動(dòng)收縮“戰線(xiàn)”，減少盲目發(fā)卡行為。

　　此外，信用卡市場(chǎng)也趨于飽和，很多信用卡從業(yè)者對獲客難度上升感受頗深。從業(yè)十年的某股份行信用卡中心員工羅軍（化名）告訴《財經(jīng)》，在2017年、2018年前后，每月能輕松完成90張新卡營(yíng)銷(xiāo)開(kāi)戶(hù)KPI（關(guān)鍵績(jì)效指標），現在每月平均只能完成40張左右，且還不時(shí)需自掏腰包購買(mǎi)開(kāi)卡贈品。

　　“加上消費需求下降、網(wǎng)貸產(chǎn)品夾擊，信用卡交易量也在萎縮?！绷_軍稱(chēng)。據行業(yè)統計的15家上市銀行2025年上半年數據，信用卡貸款余額合計7.56萬(wàn)億元，較上年末減少近2000億元，同比下滑2.52%，個(gè)別銀行貸款余額“縮水”超10%。

　　近年銀行信用卡分中心掀起“關(guān)停潮”，就是交易量萎縮及銀行降成本的一個(gè)映射。據《財經(jīng)》了解，羅軍所在的信用卡分中心，員工人數從2020年的300人降至今年不足100人。

　　另?yè)硣写笮行庞每ú控撠熑私赵诿襟w交流中所述，信用卡正從規模經(jīng)濟向精細化經(jīng)營(yíng)轉變，交易數據下滑背后，更多反映用戶(hù)消費習慣的改變，用戶(hù)交易逐漸從大額轉向小額高頻。

　　對交易量下滑的分析雖有不同，但轉向存量經(jīng)營(yíng)是業(yè)內共識?！敖?jīng)營(yíng)存量客戶(hù)才能賺到錢(qián)?！绷_軍提供了一份銀行信用卡相關(guān)數據：銀行信用卡收入主要來(lái)自三部分，包括從商戶(hù)端收取的刷卡手續費、從用戶(hù)端收取的透支利息及年費。

　　其中，刷卡手續費相對穩定但數額較小，年費多有減免政策，該行信用卡收入占比最高的是透支利息收入?！凹僭O將一萬(wàn)元分12個(gè)月還，通常利息為每月70元-85元，即便打五折，一年下來(lái)利息也有約400元?！彼M(jìn)一步稱(chēng)，該行信用卡普卡單卡年均創(chuàng )收300元，而新卡平均獲客成本在500元以上，也即平均兩年左右才能回本。

　　“存量競爭下，由于銀行同時(shí)在降本增效，近年多行信用卡權益有所減少，如何提高客戶(hù)使用黏性？如本次透支利率下限調整，以減少持卡人利率支出就是一個(gè)舉措，這對發(fā)卡行來(lái)說(shuō)或許也是一種用戶(hù)培養的手段?！倍瓖樝颉敦斀?jīng)》表示。

　　存量競爭突圍，精細化運營(yíng)成關(guān)鍵

　　事實(shí)上，在此次透支利率標準調整前，伴隨市場(chǎng)生態(tài)變化，近年信用卡管理改革明顯提速，許多銀行將業(yè)務(wù)發(fā)力點(diǎn)瞄準能保持穩定消費的潛力用戶(hù)。

　　潛力客戶(hù)有怎樣的特征？有市場(chǎng)觀(guān)察人士提及，高頻高額用卡消費且對年費、手續費不敏感的用戶(hù)，通常被劃分為優(yōu)質(zhì)用戶(hù)；高頻低額用卡消費、對年費付費持觀(guān)望態(tài)度的用戶(hù)劃分為潛力用戶(hù)。

　　在董崢看來(lái)，按照信用卡業(yè)務(wù)規則，采取分期或最低還款方式按時(shí)還款的客群同樣屬于“優(yōu)質(zhì)客群”，他們或許短暫遇到資金周轉問(wèn)題，但堅持還款以保證個(gè)人征信不受損，這類(lèi)客群與發(fā)卡行間建立起良好業(yè)務(wù)關(guān)系的潛力同樣巨大。

　　要想增強存量潛力用戶(hù)的黏性，銀行還需在哪些方面進(jìn)一步發(fā)力？業(yè)內普遍表示，強化精細化經(jīng)營(yíng)能力是關(guān)鍵。

　　例如一家國有大行在財報中提及，針對存量客戶(hù)，信用卡發(fā)揮總部集約化經(jīng)營(yíng)優(yōu)勢，聯(lián)合主要線(xiàn)上平臺開(kāi)展促活躍、促消費精準營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)，營(yíng)銷(xiāo)效率顯著(zhù)提升。另有股份行信用卡分中心副總經(jīng)理稱(chēng)，要有節奏地逐步清退高風(fēng)險客戶(hù)，有條件地篩選中風(fēng)險客戶(hù)中資信條件較好的客群，定向拉升交易。

　　董希淼建議銀行做好五方面工作，包括動(dòng)態(tài)調整戰略、適當加大投入、堅持差異發(fā)展、嚴格風(fēng)險管理和用好金融科技。

　　去年以來(lái)，多家地方銀行下架信用卡App，有業(yè)內人士認為，下降原因或是部分區域銀行缺少全國性發(fā)卡的認可度，在拓客和存量客戶(hù)黏性方面都沒(méi)有優(yōu)勢，而App運營(yíng)需要投入成本。董希淼建議，“中小銀行應廣結盟，實(shí)現優(yōu)勢互補。有條件的銀行應在組織架構、人員配備、系統建設、外部合作等方面加大投入力度?！?/p>

　　此外，針對近年部分銀行信用卡不良率上升，有業(yè)內人士建議，銀行需匹配差異化風(fēng)險管控措施，構建早期預警模型，完善風(fēng)險退出機制，根據實(shí)際運行效果不斷迭代升級，同時(shí)豐富信用卡不良資產(chǎn)處置手段。